Kdo si zaslouží váš obchodní kapitál? Srovnání brokerů pro opční obchodování.
- Martin Liebl
- 7. 11. 2024
- Minut čtení: 4
Aktualizováno: 2. 12. 2024
Když jde o obchodování opcí, vybrat správného brokera je jako najít ten správný stroj ve fitness – možností je moc. Každý broker má různé poplatky, platformy a podmínky. V tomto článku porovnáme Interactive Brokers, český LYNX, Firstrade a TradeStation, abyste mohli snadno rozhodnout, která platforma vám nejlépe sedí.
Ptáte se, jak a kde nejlépe opce obchodovat. Možností je v dnešní době už překvapivě hodně, vybral jsem ty, se kterými mám osobní zkušenost, a připravil vám jednoduché srovnání brokerů pro opční obchodování.
Otevření účtu u brokera je jednoduchý proces, na který je ale dobře se připravit. Kromě osobních dokladů, které jim budete poskytovat, po vás budou také chtít váš měsíční příjem, odhad majetku, kolik máte majetku v likvidní formě, prostě poměrně dost informací. Připravte se také na pravidelné kontroly údajů, schvalování různých pravidel a dost komunikace okolo. Doporučuji vše, co pošlou, důkladně přečíst 🙂
Správnost a aktuálnost všech údajů oceníte zejména v situaci, kdy si potřebujete nějaké vydělané peníze vybrat zpátky na bankovní účet. Když máte všechno v pořádku, peníze přijdou do druhého dne.
Tak pojďme na porovnání.
Americký broker s dlouhou historií. Pro evropské klienty fungovala nejprve britská pobočka, kde jsem si otevíral svůj první účet v roce 2006. Dnes po Brexitu už nabízejí evropanům své služby přes různé další pobočky, aktuálně v Irsku.
Poplatky: Interactive Brokers nabízí dvě struktury: IBKR Lite s fixním poplatkem a IBKR Pro s tierovanou strukturou od $0.15 do $0.65 za kontrakt. Můžete očekávat také přidružené poplatky třetích stran, např. za clearing. Obecně lze říct, že vždy patřili k brokerů, kteří si za obchodování účtují rozumně málo.
Podmínky otevření účtu: Minimální vklad je zpravidla $10,000, a pro pokročilé opční strategie vyžaduje IBKR schválení vyšších obchodních úrovní (1-4), které pokrývají vše od covered callů po pokročilé syntetické pozice. Trochu opruz, ale s přítelem na telefonu se dá zvládnout všechno
Platforma: Platforma Trader Workstation (TWS) je jednou z nejpokročilejších, což ji činí ideální pro zkušené obchodníky, kteří chtějí silné nástroje pro opční analýzu. Jenže je to Java. Takže se připravte na to, že váš počítač to trochu zavaří. Appka pro mobilní telefony je zase trochu nepřehledná, ale zvyknete si 🙂
Nevýhoda: jednoznačně zákaznický servis. Při obchodování musíte být připraveni na situace, kdy prostě s brokerem musíte rychle, nejlépe po telefonu, něco vyřešit. S IBKR po telefonu nevyřešíte nic. Máte k dispozici chat, nějaký ticketový systém, ale obecně spíš doufejte, že to potřebovat nebudete. Nízké poplatky jsou prostě někde vidět…
Tohle není samostatný broker, ale tzv. “whitelabel” Interactive Brokers. Takže skoro všechno je jako u IBKR, jen máte k dispozici web a podporu v češtině. Zakládal jsem si u nich účet právě po zoufalé zkušenosti se zákaznickou podporou IBKR. Jen si zase za obchody nechávají platit víc, než IBKR.
Poplatky: LYNX účtuje standardní poplatky za opční kontrakty, často v rozmezí $5 za obchod a $0.65 za kontrakt. Přestože je poplatek vyšší než u některých konkurentů, LYNX má nižší poplatky u akcií a ETF ve srovnání s průměrem na trhu.
Otevření účtu: Vyžadují minimální vklad 50.000,- Kč. Podmínky zahrnují přístup ke globálním trhům a rozsáhlým investičním možnostem. Jinak platí totéž co u IBKR
Platforma: Totéž co IBKR, jen nabízí svou verzi Javy v češtině 😂hm. A mají taky svojí vlastní webovou platformu, kterou jsou se ani po těch letech nenaučil používat..
Nevýhoda: je to jen whitelabel a občas se na to vymlouvají - “za to nemůžeme, to nám přišlo z Irska”. Je na zvážení, zda čeština a o něco lepší support vyváží ten nárůst poplatků za obchodování oproti IBKR.
Zajímavý americký broker, kterého jsem nedávno objevil a který nabízí obchodování opcí bez poplatků. Účet mám u nich teprve krátce, ale zatím funguje vše opravdu dobře. O práva na obchodování opcí jsem musel speciálně požádat, ale nebylo to nic těžkého.
Poplatky: Firstrade nabízí bezplatné obchodování opcí s nulovými provizemi a poplatky za kontrakt, což je výhodné pro menší obchodníky.
Otevření účtu: Nevyžaduje minimální vklad a nabízí jednoduchý přístup k obchodním strategiím na základní úrovni.
Platforma: Firstrade je intuitivní a snadno použitelná, jak na webu, tak v mobilu. Jednoduchý výběr instrumentů, správa příkazů, dokonce i velmi jednoduché shrnutí opčního obchodu. Začátečníkům tohle může hodně pomoci.
Nevýhoda: jedinou opravdovou nevýhodou pro mne je to, že už dalšího brokera nezvládnu. Kdybych je objevil dřív než Tradestation, tak používám určitě raději Firstrade.
Americký broker. Účtuje si poměrně velké poplatky za obchodování, ale výhodou jsou živá obchodní data bez dalších příplatků. Navíc nabízí EasyLanguage - vlastní programovací jazyk, který umožňuje vytvářet indikátory a strategie pro analýzu a obchodování na platformě TradeStation pomocí intuitivní syntaxe připomínající angličtinu.
Poplatky: TradeStation účtuje fix $0.60 za kontrakt. Fakt pecka. Při vyšších objemech to údajně klesá až k nule, ale já jsem se na tyhle objemy ještě nedostal...
Otevření účtu: Minimální vklad $2,000, poměrně jednoduchý a přímočarý proces.
Platforma: Nabízí komplexní nástroje s pokročilými funkcemi a flexibilitou. Jenže jen na Windows (občas ji používám přes Parallels Desktop na svém Macu 😣) ale webovská taky docela funguje, i když občas má své mouchy. Mobilní appka je fajn.
Nevýhoda: asi cena za ty jednotlivé obchody. Někoho zmlsaného IBKR to může překvapit.
Závěr srovnání brokerů pro opční obchodování
Pokud bych už neměl dlouholeté zkušenosti s IBKR a Tradestation, mou jasnou volbou by v tomto okamžiku byl Firstrade. Na IBKR už jsem ale už zvyklý a Tradestation doporučuju těm, kteří si programují a ladí své vlastní automatické strategie a indikátory.
Pokud se rozhodnete si nějaký obchodní účet na opce otevřít, přeju hodně štěstí a doufám, že vám tenhle přehled pomůže.
Martin
Zajímá vás něco dalšího? Chybí vám v přehledu něco? Chtěli byste se o něčem dozvědět víc nebo vysvětlit některé pojmy? Napište nám!
Comments